Funding Rate là một khái niệm quan trọng trong thị trường tiền điện tử, đặc biệt là khi bạn giao dịch với các sản phẩm phái sinh như hợp đồng tương lai hay hợp đồng vay ký quỹ. Funding Rate là gì và tại sao nó lại ảnh hưởng đến lợi nhuận của bạn? Hãy cùng theo dõi bài viết của CF Việt để tìm hiểu nhé.
Funding Rate là gì?
Funding Rate là gì?
Funding Rate là tỷ lệ phần trăm khoản thanh toán định kỳ giữa các trader long và short trong một khoảng thời gian cố định. Con số này được tính dựa trên sự chênh lệch giữa giá tài sản trên thị trường giao ngay và tương lai. Mục đích của Funding Rate là ngăn giá của thị trường Futures và thị trường Spot không chênh lệch nhau quá xa.
Công thức tính Funding Rate
Công thức tính Funding Rate = Giá trị vị thế × Funding Rate
Giả sử bạn mở một vị thế long trị giá 50 USD với đòn bẩy x10, tạo ra một tổng khối lượng vị thế đang mở là 500 USD. Nếu Funding Rate tại thời điểm đó là +0.04%, bạn sẽ phải thanh toán 0.2 USD cho phe short. Điều này có nghĩa là với mỗi vị thế 500 USD, bạn sẽ trả thêm 0.2 USD cho người bán khống.
Ngược lại, nếu Funding Rate là -0.04%, bạn sẽ nhận 0.2 USD từ phe short. Trong trường hợp này, bạn sẽ được hưởng lợi khi giữ vị thế long, vì phe short sẽ thanh toán cho bạn số tiền này.
Tại sao Funding Rate lại quan trọng với nhà đầu tư?
Tại sao Funding Rate lại quan trọng với nhà đầu tư?
Funding Rate quan trọng với nhà đầu tư vì nó ảnh hưởng đến chi phí và lợi nhuận của việc giao dịch các hợp đồng vĩnh viễn. Nếu tỷ lệ funding cao, nhà đầu tư mua sẽ phải trả nhiều phí hơn cho nhà đầu tư bán và ngược lại. Do đó, nhà đầu tư cần phải theo dõi tỷ lệ funding để đánh giá rủi ro và cơ hội của các vị thế mua hoặc bán.
Bên cạnh đó, tỷ lệ funding cũng phản ánh tâm lý của thị trường, vì nó cho thấy sự chênh lệch giữa giá hợp đồng và giá tài sản nền tảng. Khi tỷ lệ funding dương, có nghĩa là giá hợp đồng cao hơn giá tài sản nền tảng, cho thấy thị trường có xu hướng tăng. Khi tỷ lệ funding âm, có nghĩa là giá hợp đồng thấp hơn giá tài sản nền tảng, cho thấy thị trường có xu hướng giảm. Nhà đầu tư có thể sử dụng tỷ lệ funding như một chỉ báo để xác định xu hướng và động lực của thị trường.
Ảnh hưởng của Funding Rate đến thị trường
Ảnh hưởng của Funding Rate đến thị trường
Dưới đây CF Việt sẽ tổng hợp lại 1 số ảnh hưởng chính của Funding Rate đối với thị trường:
- Xu hướng thị trường: Funding Rate có thể tác động đến xu hướng thị trường. Khi Funding Rate là dương, tức là người mua phải trả cho người bán khống, có thể thúc đẩy xu hướng tăng giá. Ngược lại, khi Funding Rate là âm, người bán khống phải trả cho người mua, có thể thúc đẩy xu hướng giảm giá.
- Thanh khoản thị trường: Funding Rate cũng có thể ảnh hưởng đến thanh khoản thị trường. Nếu Funding Rate cao, những người tham gia có thể tránh giao dịch vì chi phí duy trì vị thế của họ tăng lên. Điều này có thể làm giảm thanh khoản và tăng khả năng xuất hiện biến động giá lớn.
- Tâm lý thị trường: Funding Rate có thể tạo ra tác động tâm lý mạnh mẽ trong cộng đồng giao dịch. Mức chi phí hoặc lợi nhuận từ Funding Rate có thể làm thay đổi tâm trạng và quan điểm của các nhà đầu tư, ảnh hưởng đến quyết định mua bán của họ.
- Chiến lược giao dịch: Những người tham gia thị trường có thể điều chỉnh chiến lược giao dịch của họ dựa trên dự đoán về Funding Rate. Nếu dự đoán tăng lên, người mua có thể tăng vị thế để hưởng lợi từ hiệu ứng duy trì vị thế, trong khi người bán có thể giảm vị thế hoặc chốt lời để tránh chi phí tăng lên.
Công cụ theo dõi Funding Rate
Để theo dõi Funding Rate người dùng có thể tham khảo các top sàn crypto uy tín sau đây:
Binance
Binance là một trong những sàn giao dịch phổ biến nhất, cung cấp một công cụ hiệu quả để theo dõi tỉ lệ Funding Rate cho các hợp đồng tương lai. Để sử dụng công cụ này, người dùng chỉ cần truy cập Binance Futures trên trang web (https://www.binance.com/en/futures).
Sau đó, chọn tab “Thị Trường” và chọn “Hợp Đồng Tương Lai.” Tại đây, bạn có thể chọn cặp giao dịch hợp đồng tương lai mong muốn và xem tỉ lệ Funding Rate hiện tại cũng như lịch sử các tỷ lệ trước đó. Thông tin này giúp nhà đầu tư hiểu rõ biến động thị trường và đưa ra quyết định giao dịch thông minh.
CoinEx
CoinEx với danh tiếng là một sàn giao dịch chuyên nghiệp, cung cấp công cụ theo dõi tỉ lệ Funding Rate thông qua trang CoinEx Futures. Người dùng có thể truy cập thông tin thị trường, chọn “Tỉ Lệ Funding” và xem tỉ lệ Funding Rate của các loại tài sản.
CoinEx tính toán tỉ lệ Funding Rate mỗi giờ, mang đến cho nhà đầu tư cái nhìn chi tiết về chi phí hoặc lợi nhuận có thể xuất hiện trong vị thế giao dịch của họ. Điều này là một công cụ hữu ích giúp người dùng điều chỉnh chiến lược giao dịch của mình và đưa ra quyết định đầu tư có tính toàn vẹn.
Lời kết
Hy vọng với những thông tin trên, bạn đã hiểu rõ hơn về Funding Rate và cách nó ảnh hưởng đến giao dịch tiền điện tử của bạn. Chúc bạn thành công và luôn theo dõi bài viết của CF Việt để cập nhật thêm nhiều kiến thức bổ ích.
Tôi là Jennifer Nguyễn, tên thật là Nguyễn Quỳnh Thư, sinh năm 1995 tại thủ đô Hà Nội. Hiện tại tôi đang là trader cho công ty CF Việt, với kinh nghiệm gần 7 năm trên thị trường, tôi hy vọng có thể cung cấp cho bạn những thông tin kiến thức bổ ích.
